在这篇文章，我们探讨在投资虚拟货币之前需要了解的事项。
如何购买加密货币
如果你想用加密货币购买商品和服务，你需要去加密货币交易所。这些交易所允许你以当前市场价格从其他用户那里买卖加密货币，类似于股票交易。购买加密货币后，你需要将其转移到一个数字钱包，或者使用如 Coinbase 等第三方服务来存储你的加密货币。
如果你只是想将加密货币作为投资，可以通过你的经纪账户进行购买。例如，Robinhood 允许用户投资比特币和其他加密货币，但你不能将其从平台上提取。此外，还有一些加密货币 ETF，可以让投资者在不需要自己维护钱包的情况下接触加密资产类别。例如，截至2024年5月，投资者可以选择持有比特币期货ETF份额。美国证券交易委员会（SEC）还批准了以太坊现货股票的上市和交易。
加密货币是否合法？
法定货币的价值来源于政府或货币当局的支持。例如，每一美元的背后都有美国政府的担保。
但加密货币并不受任何公共或私人机构的支持。因此，全球各地在为其合法地位进行论证时面临困难。加密货币主要运行在现有金融体系之外，这也增加了其合法性问题的复杂性。
在美国
加密货币的法律地位影响了其在日常交易和交易中的使用。2019年6月，金融行动特别工作组（FATF）建议，加密货币的电汇应遵循其旅行规则的要求，该规则要求遵守反洗钱（AML）规定。
虽然加密货币被视为一种货币形式，但美国国税局（IRS）将其视为金融资产或财产进行税收。与大多数其他投资一样，如果通过出售或交易加密货币获得资本收益，政府也会要求分得一部分利润。具体如何征税——是作为资本收益还是普通收入——取决于纳税人持有加密货币的时间和使用方式。2023年7月，美国法院裁定，加密货币在机构买家购买时被视为证券，但在交易所零售投资者购买时不被视为证券。
加密货币爱好者称这是胜利；然而，加密货币交易所由证券交易委员会（SEC）监管，向机构投资者提供的硬币发行或销售也是如此。因此，加密货币在美国是合法的，但监管机构正在逐步加强对该行业的监管。
截至2023年8月，萨尔瓦多是唯一接受比特币作为法定货币的国家。在世界其他地方，加密货币的监管因司法管辖区而异。
在亚洲
日本的《支付服务法》将比特币定义为合法财产。在日本运营的加密货币交易所必须收集客户信息和电汇相关的详细信息。
中国已经禁止了境内的加密货币交易所、交易和挖矿，但拥有自己的中央银行数字货币（CBDC）。
据报道，印度正在制定加密货币监管框架，但在此框架颁布前，加密货币尚未被禁止。交易所可以自由提供加密货币服务。
在欧洲
加密货币在欧盟是合法的。使用加密货币的衍生品和其他金融产品必须符合“金融工具”的资格要求。2023年6月，欧盟委员会的《加密资产市场》（MiCA）法规生效。该法规设立了保障措施，并为使用加密货币提供金融服务的公司或供应商制定了规则。
加密货币是一种安全的投资吗？
由于投资者因诈骗、黑客攻击、技术漏洞和价格波动而遭受巨大损失，加密货币被认为是不稳定的投资。尽管加密技术和区块链本身相对安全，但使用和存储加密资产的技术复杂性对新用户来说是一个很大的风险。
除了与投机性资产相关的市场风险外，加密货币投资者还应注意以下风险：
- 用户风险：与传统金融不同，加密货币交易一旦发送就无法撤销或取消。据估计，大约五分之一的比特币由于密码丢失或发送地址错误而无法访问。
- 监管风险：某些加密货币的监管地位仍不明确，许多政府希望将其作为证券、货币或两者进行监管。突如其来的监管措施可能会使加密货币难以出售，或导致市场价格暴跌。
- 对手方风险：许多投资者和商家依赖交易所或其他托管机构存储其加密货币。这些第三方的盗窃或损失可能导致投资者失去全部投资。
- 管理风险：由于缺乏统一的监管，对欺诈性或不道德管理行为的保护措施有限。许多投资者因管理团队未能交付产品而损失惨重。
- 编程风险：许多投资和借贷平台使用自动化智能合约来控制用户存款的流动。使用这些平台的投资者承担着这些程序中的漏洞或利用可能导致他们损失投资的风险。
- 市场操纵：市场操纵仍然是加密货币的一个重大问题，许多有影响力的个人、组织和交易所存在不道德行为。
尽管存在这些风险，加密货币的价格仍然大幅上涨，总市值达到约1.2万亿美元。尽管这种资产具有投机性质，但一些人通过早期投资加密货币积累了大量财富。
加密货币的优点和缺点
加密货币的引入是为了革新金融基础设施。然而，正如每次革新一样，都会有利弊。在加密货币的现阶段发展中，去中心化系统的理想与其实际实施之间存在许多差异。
优点
- 消除单点故障
- 更容易在各方之间转移资金
- 不需要第三方
- 可以产生收益
- 汇款更高效
缺点
- 交易是伪匿名的
- 伪匿名性可能被犯罪利用
- 已高度中心化
- 参与网络和挖矿成本高
- 链外安全问题
- 价格波动大
优点解释
加密货币代表了一种新型的去中心化货币系统。在这种系统中，不需要银行和货币机构等中心化中介来建立信任和管理交易。因此，加密货币系统消除了单点故障的可能性，例如2008年美国大型投资银行倒闭引发的全球金融危机。
加密货币使得在两方之间直接转移资金变得更容易，无需银行或信用卡公司等可信第三方。这种去中心化转移通过使用公钥和私钥及不同形式的激励系统（如工作量证明或权益证明）来确保安全。
由于不使用第三方中介，两方之间的加密货币转移速度可以比传统货币转移更快。去中心化金融中的闪电贷款就是这种去中心化转移的一个好例子。这些贷款无需担保，可以在几秒钟内完成，常用于交易。
汇款经济正在测试加密货币最显著的用例之一。比特币等加密货币作为中间货币，简化了跨境汇款过程。法定货币被转换为比特币（或其他加密货币），跨境转移后再转换为目的地的法定货币，无需第三方介入。
缺点解释
尽管声称是匿名交易，但加密货币实际上是伪匿名的。它们会留下数字痕迹，联邦调查局（FBI）等机构可以追踪到。这使得政府、当局和其他人可以追踪金融交易。
加密货币已成为犯罪分子用于不法活动的流行工具，如洗钱和非法购买。Dread Pirate Roberts运行暗网毒品市场的案件已为人所知。加密货币也成为黑客进行勒索软件活动的首选工具。
理论上，加密货币应该是去中心化的，其财富分布在区块链上的众多参与者之间。然而，有时所有权高度集中。截至2024年5月，只有四个地址拥有超过3.5%的比特币。
加密货币的一个理念是任何人都可以使用联网计算机进行挖矿。然而，挖矿流行加密货币需要大量能源，有时耗电量与整个国家相当。高昂的能源成本和挖矿的不确定性使得挖矿集中在收入数十亿美元的大型公司之间。
从2022年12月29日至2023年1月29日开采的4,882个比特币区块中，只有98个（2%）是由未知地址开采的。其余98%是由矿池开采的。
尽管加密货币区块链本身高度安全，但链外的加密密钥存储库（如交易所和钱包）可能被黑客攻击。多年来，许多加密货币交易所和钱包被黑客攻击，导致数百万美元的币被盗。
在公开市场交易的加密货币价格波动剧烈，因此投资需要准确的价格监控。例如，比特币的价值经历了快速的上涨和崩溃，在2021年11月攀升至近65,000美元，一年半后跌至刚刚超过20,000美元。因此，许多人认为加密货币是一个投机泡沫，尽管截至2024年5月比特币价格已经强劲回升。
如何购买加密货币？
你可以通过流行的加密货币交易所如 Coinbase，应用程序如Cash App，或通过经纪商购买加密货币。另一种流行的投资加密货币的方式是通过金融衍生品，如芝加哥商品交易所（CME）的比特币期货，或其他工具如比特币信托和ETF。
加密货币的意义是什么？
加密货币是一种新的货币模式。它们承诺简化现有的金融架构，使之更快、更便宜。此外，它们的技术和架构使现有货币系统去中心化，使交易双方能够独立于中介机构（如银行）进行价值和货币的交换。
最受欢迎的加密货币是什么？
比特币是最受欢迎的加密货币，其次是以太坊、币安币、Solana 和 Ton。
